中国订单被越南截胡？月进出口超预期，专家：发挥中西部劳动力优势

中国订单被越南截胡？5月进出口超预期，专家：发挥中西部劳动力优势

来源:时代财经作者:于思怡

今年以来，越南外贸表现备受瞩目。

但在刚刚过去的5月份，外贸订单又回来了。6月9日，海关总署公布了以美元计价的5月份外贸数据。5月份，我国外贸进出口总值5377.4亿美元，同比增长11.1%，4月份增长2.1%。其中，出口3082.5亿美元，同比增长16.9%；进口2294.9亿美元，同比增长4.1%，与4月持平。

" 5月份的大量订单主要是圣诞节的库存订单."6月10日，陆川告诉财经。

陆先生在广东省汕头市从事毛衣出口业务。他说，往年欧美国家的圣诞订单大多在6月份，但今年由于运力紧张、价格高企，很多欧美商家都把订单提前到了5月份，所以订单量比4月份还多。

“但前两个月，订单流失还是很明显，尤其是江浙一带的大订单。”陆先生认为，这主要是受疫情干扰。

事实上，6月初，越南也公布了5月进出口数据，出口总额304.8亿美元，同比增长16.4%；进口总额322.1亿美元，同比增长12.9%。

中国人民大学国际货币研究所研究员陈嘉6月9日对时代财经表示:“近年来，越中贸易屡创新高，虽然是必然的，但也是偶然的。”。

陈嘉进一步解释说，一部分是国际形势的消极影响；一部分是中国企业主动以半成品绕过越南，避开美国的高关税壁垒。但这些因素往往不具备支撑越南贸易持续快速发展的长期性。

商务部研究院市场研究所副所长白明更坚持这种必然性。他认为这主要是全球供应链重构的大趋势。“就像当初从美国转移到日本，日本转移到亚洲四小龙，亚洲四小龙转移到中国。”

白明认为，根据国际产业分工和转移的规律，中国也可以将产业链从东南沿海转移到中部、西部和东北地区。另外，虽然劳动力成本不能低于越南，但中国企业要想获得更多的海外客户，就要做出比越南性价比更高、技术水平更高、更有品牌价值的产品。

图片来源:一个蠕虫的想法

5月外贸数据回升

海关总署9日发布的数据显示，2022年前5个月，我国货物贸易进出口总值16.04万亿元，同比增长8.3%。其中，5月份，进出口同比和环比增速均有所回升，分别增长9.6%和9.2%。

对于5月进出口的强劲，东吴证券宏观分析团队认为，主要得益于海外需求向好；在中国标准化核酸的帮助下，供应链得到了修复；政策帮助一些城市，以沿海城市为代表，把稳定外贸作为稳定经济的主要抓手；汇率贬值对出口的优势开始显现。

5月份，出口额再次升至3000多亿美元。仔细看看5月份不同行业的出口数据:

中汽协数据显示，5月份，中国出口汽车24.5万辆，环比增长73%，同比增长62.3%。1-5月出口汽车96.9万辆，累计同比增长44.7%。

纺织品服装方面，根据海关总署数据，5月份，全国纺织品服装出口292.3亿美元，同比增长20.4%(以人民币计算同比增长18.6%)，环比增长23.9%。

虽然汽车和服装都增长强劲，但相对而言，汽车的势头可以用“报复性反弹”来形容。

从事服装生产的陆先生也有同感。他告诉时代财经，5月份的订单主要是圣诞袜订单。但由于之前的疫情，浙江很多大单都被越南“砍掉”了。“因为前两个月疫情防控升级，很多订单‘流向’了越南等东南亚地区。”

国内部分行业的订单外流现象也引起了商务部的关注。6月8日，商务部外贸司司长李兴干在国务院政策例行吹风会上回应了这一问题。他说，今年以来，随着周边国家生产端的逐步恢复，去年回流国内的一些外贸订单又流出来了。但总体来看，这些订单流出规模可控，影响有限。

兴业证券的研究报告显示，2021年下半年以来，中国对越南的服装、玩具出现了明显的“订单回流”。自2022年以来，中国在越南的份额出现了后退的迹象，尤其是在玩具和服装行业。与2021年下半年相比，中国在玩具行业对越南的竞争优势平均后退了9个百分点，服装行业平均后退了7个百分点以上。

光大证券首席经济学家高瑞东将疫情期间中越之间订单的双向流动概括为两国出口贸易的“轮换”。

高瑞东近日撰文指出，中越两国的产业链具有互补性和替代性，因此自疫情发生以来经历了三次轮换，即2020年第二季度全球疫情、2021年第三季度delta毒株在越南的传播和2022年Omicron毒株的多点分布。

在这三次轮换中，越南受疫情影响，制造业受挫。当时国内疫情控制得很好，产能先修复，部分新订单回流中国企业；然后随着越南疫情好转，复工复产逐步推进，美国从中国进口的纺织品、鞋帽份额分别下降。

中国应积极应对贸易的巨大变化

越南国家统计局公开数据显示，2022年1-5月，从出口产品结构来看，越南工业加工产品占比最大，占88.6%。2022年1-5月，越南手机及配件出口额最高，达到248.64亿美元，同比增长14.3%。

光大证券研究报告指出，目前，中国向越南转移的产业主要集中在纺织、家具、机械、电子等低端组装链。

“越南出口屡创新高，有一定的必然性。美国的单边主义，疫情的影响，中国自身的产业升级，加速了全球产业链的重组。在这种背景下，中越两国的贸易关系变得更加复杂，既有替代性，也有互补性。”陈嘉指出。

同时，在与东盟的密切贸易中也可以看出这一点。

根据海关总署的数据，今年前5个月，东盟仍然是中国的第一大贸易伙伴。具体来看，1-5月，中国与东盟贸易总值2.37万亿元，同比增长8.1%。中国对东盟出口总额1.35万亿元，增长12%；自东盟进口1.02万亿元，增长3.4%；对东盟贸易顺差3309.2亿元，增长50.6%。

但在陈嘉看来，越方尚不具备与中国完整的产业链布局和强大的供应链网络相抗衡的能力。

陈嘉进一步解释说，越方借鉴了中国外向型经济发展的经验，贸易结构相对单一。一是“两头在外”——半成品零件供应海外，成品市场也在海外；第二，产业链不完整，集中度很高。越南三星出口一度占其国内出口的四分之一。“这种特色结构无法与中国完整的产业链和庞大的贸易规模相抗衡。”

商务部外贸司司长李兴干近日也表示，中国在全球产业链供应链格局中的地位依然巩固。中国拥有完整的工业体系，在基础设施、产业配套能力、专业人才等方面优势明显。我们的营商环境也在不断优化，超大规模市场的吸引力在不断增强。

白明强调，要警惕“恐惧论”和“轻视论”两种倾向。不要因为越南制造业的发展而过度担忧，也不要因为两国差距大而轻易感到“轻视”。

在白明看来，中国应该积极应对越南外贸增长带来的新变化。在全国产业布局调整中，可以充分发挥中西部和东北地区相对于沿海地区的劳动力成本优势和相对于越南的劳动力素质优势。同时在技术、品牌、性价比上应该领先越南。

陈嘉还注意到，今年5月，我国贸易顺差5028.9亿元，增长79.1%；对东盟贸易顺差3309.2亿元，增长50.6%。5月，越南商品贸易逆差17.3亿美元。2022年前5个月，越南商品贸易顺差仅为5.16亿美元。

陈嘉说，从贸易平衡的角度来看，中国对发达国家的过度顺差也会影响中国自身的货币政策和金融稳定。仅仅通过贸易顺差等即期产出来判断经济稳定性是远远不够的。

在陈嘉看来，利率环境也是经济的一个重要指标，与通货膨胀率密切相关。中国的贸易部门不仅肩负着稳增长的重任，还推动着平衡和有益的改革。贸易顺差过大也会对汇率和利率市场的长期稳定产生压力，其中利率环境是影响中国投资和消费的主要因素。

“在贸易数据亮眼的背后，也反映了全球贸易的结构性压力，以及中国正在面临的产业链巨变。中国必须保持宏观审慎，主动应对不断变化的全球经贸环境。”陈嘉说。