为什么不要买净值型理财产品

千万不要买净值型理财产品（银行理财买净值还是非净值）

2018年4月资管新规发布后，银行开始了净转型，现在这类产品占比基本在95%以上。

那么究竟什么是净值型理财产品？这个风险真的高吗？‍

以前银行理财产品都是“预期收益”，产品有预期收益率。到期后，投资者基本可以获得本金和预期收益，可以说是基本固定的。

例如:

某银行发行了一款理财产品，期限一年，预期收益4.0%。银行向投资者募集资金后，将资金用于投资。

结果投资收益率非常好，收益率达到6%。产品到期后，银行向客户支付本金，收益按4.0%支付，多出来的2%作为银行额外的管理费。

如果投资结果不是很理想，收益率只有3.5%，银行也会付给客户4.0%的收益率。多出来的0.5%，银行就要从自己的账户里补贴了。

当然，大多数情况下，银行是可以拿到超额管理费的，否则，没人愿意做亏本的生意。

而网上理财要打破这种刚性的付费模式。
银行投资客户的钱。收取一定的管理费后，剩余的收益应该是多少，投资人应该得到多少？

如发生损失，投资者自行承担，银行会定期公布产品净值。

所以我们可以说净值型理财产品是不能断资的，收益率是有波动的。

[例如]

该行发行了一款净值型理财产品，期限为6个月，按市价计算，初始净值为。

6个月后，根据投资结果，扣除银行管理费后，产品净值变为1.025，折算年收益率为5%。

自然，如果产品净值是1.01%，那么年化收益率就是2%。

可见，净值型理财产品收益波动较大。

你为什么不买净值型理财产品？净值型和非净值型买哪个好？
看到这里，很多投资者可能还是不太了解净值型理财产品，收益不会计算，认为产品风险太大。

实际上，与预期收益型产品相比，净值型产品只是改变了估值，并不意味着本金损失概率的增加。

在预期收益理财产品逐渐退出后，现在很多净值型理财产品的收益率都用“业绩比较基准”来表示。

也就是说，根据自己的投资方向，银行已经有了大致的投资方向，投资收益率会在业绩比较基准上波动。

如果基础资产是存款、债券等固定收益类资产，最终收益与业绩比较基准的差异不会很大，浮动幅度较小。

但当一个产品的基础资产配置了少量权益类资产，如未上市股份、股票、基金等。，收益的波动性会更大。

由于大部分银行理财客户的风险承受能力较弱，即使银行发行净值型理财，也多为稳健性较高的固定收益类产品。

其实识别产品风险最简单的方法就是看风险等级。净值型理财产品不保本。

PR1产品都是现金管理产品，也就是活期理财；

PR2产品的基础资产多为固定收益类资产；

PR3产品可配置少量权益类资产或金融衍生品，收益变化较大；

4.PR5产品基本都是权益类产品，风险较高，考验投资者的风险承受能力。

一般来说，净值型产品的缺点是收益浮动，还有本金损失的风险。

但相比股票型基金，理财产品的风险相对较小。

买净值型理财还是股票型基金？