明牌坐庄？这家公司前十大流通股被一家私募包揽

明牌坐庄？这家公司前十大流通股被一家私募包揽

近日，上海南图资产扎堆科创板的故事在私募圈传开。上海南图资产旗下10只产品包揽博众精工前十大流通股，合计持仓占流通股比例为34.52%。

实际上，私募股权公司扎堆买一只股票已经不是第一次了。早在2021年11月27日，上海南图资产就因超比例持有世华科技收到江苏证监局的警示函。此外，2020年，上海南图资产也因超比例持有储能牛骨星云股份被罚款。

上海南图资产接手博众精工前十大流通股

根据博众精工披露的季报数据，上海南图资产旗下共有10只私募产品包揽了博众精工前十大流通股名单，合计持有博众精工流通股1357.58万股，占流通股总持仓的34.52%。从数据上看，南图资产诚品15、南图资产诚品7、南图资产诚品3、诚品1、南图资产诚品10、南图资产诚品16等6只私募产品均出现在博众精工2021年二季报中，博众精工2021年5月12日才上市。上述6只私募产品合计持有公司股份675.45万股。博精工上市后，博精工股价上涨。2021年9月8日，公司股价达到57.19元的历史高点，较上市首日19.01元的盘中低点上涨超过200%。到2021年第三季度，上海南图资产的产品都有不同程度的增长。但从股价表现来看，公司股价在57.19元的峰值后有所回落，尤其是在2021年10月，公司股价月跌幅超过20%。到2021年第四季度，上海南图资产已经横扫博众精工前十大流通股名单。从股价表现来看，2021年11月公司股价上涨23.39%，之后5个月公司股价有所调整；到今年一季度，上海南图资产旗下产品继续增持博众精工的股票。其中，南图资产诚品18号今年一季度新持有88.52万股，其余8只私募产品均在增持，仅1只产品小幅减持。像上海南图资产这样重仓赌一张票，在私募圈很少见。对此，粤小渔投资人李诗雨在微信上对记者表示，任何机构持仓超过5%就会成为举牌，需要进行公告。但是私募机构在这里可以是满仓，没有公募基金那样的双十限制；此外，深圳聚泽投资董事长马成在微信上对记者表示，私募基金的仓位没有限制。不仅总持仓没有限制，单只股票的持仓比例和单只股票占整个产品的百分比也没有限制。这样集中投注违法吗？对此，北京安博(上海)律师事务所程金海律师在微信上对记者表示，《证券期货经营机构私募资产管理计划运作管理规定》第十五条:集合资产管理计划投资于同一资产的资金，不得超过该计划资产净值的25%；同一证券期货经营机构管理的所有集合资产管理计划对同一资产的投资不得超过25%。本规定所称证券期货经营机构，是指依法设立的从事私募资产管理业务的证券公司、基金管理公司、期货公司以及前述机构的子公司。但上述机构以外的普通私募不适合上述规定。虽然上海南图资产的私募产品持有博众精工流通股高达34.52%，但根据博众精工前十大股东名单，公司第三大股东持股1080万股，占总股本的2.68%，未达到5%的举牌线。程金海律师在微信上告诉记者，同一私募基金管理人的不同私募基金产品持有同一上市公司5%以上股份的，属于《减持规定》第二条中的大股东，其减持股份受锁定期、减持股份比例、信息披露义务等限制。私募股权机构没有公募基金那样的持仓限制。另外，上海南图资产虽然持有博众精工近35%的发行量，但并未达到5%的举牌线。

上海南图资产因超比例买入两只股票被处罚

值得注意的是，此前因为增持而超过5%的举牌方上海南图资产并未及时公告收到江苏证监局的警示函。2021年11月27日，上海南图资产收到江苏证监局警示函公告。截至2021年9月22日，公司持有世华科技股份8，583，164股，占其总股本的4.9902%。2021年9月23日上午，上海南图资产通过管理的基金以集中竞价方式增持世华科技9000股，持股比例首次突破5%，达到5.0024%。上海南图资产持股比例达到5%后，未按规定停牌并披露权益变动报告书。2021年9月23日至2021年10月8日继续交易世华科技股票，持股比例增至5.5660%。直到2021年10月11日才通过世华科技披露简式权益变动报告书。公司上述行为违反了相关规定，决定对公司采取出具警示函的监管措施。2021年9月9日，福建证监局发布的一份处罚函揭露了储能大牛星云股份背后的操盘手。经查明，上海南图资产为南图资产沃土6号等16只私募投资基金的管理人，上述私募基金对应证券账户的交易均由上海南图资产决定和操作。2020年8月20日上午，上海南途资产管理公司管理的诚品1号和沃土3号私募基金买入两只星云股份共计1.8万股，其管理的上述16只基金合计持有星云股份677.84万股，持股比例为5.0062%。上海南图资产没有及时披露信息，也没有停止交易星云股份，而是通过其管理的上述基金继续交易星云股份。福建证监局认为，上海南图因在限制转让期内违规转让股份被给予警告，没收违法所得488387.92元，并处罚款50万元。